КАПИТАЛ, КРАТКОСРОЧНЫЙ

Содержание
  1. Что такое чистый оборотный капитал?
  2. Состав оборотного капитала
  3. Пример расчета чистого оборотног окапитала
  4. Краткосрочные инвестиции — что это такое, виды и советы начинающим
  5. Принцип работы краткосрочных инвестиций
  6. Классификация
  7. Куда инвестировать средства
  8. Краткосрочное инвестирование в интернете
  9. Советы для начинающих инвесторов
  10. Преимущества и недостатки
  11. Что такое собственный капитал?
  12. Что такое активы?
  13. Каковы обязательства?
  14. Расчет собственного капитала
  15. Расчет активов
  16. Расчет обязательств
  17. Вычесть обязательства из активов
  18. Что такое ликвидный капитал?
  19. 1. Денежные средства плюс все денежные активы
  20. 2. Денежные средства, все денежные активы и оценка того, что вы можете получить за свои основные неликвидные активы
  21. Не забудьте включать обязательства
  22. Почему чистая ценность имеет значение
  23. Он говорит вам, если у вас есть отрицательный собственный капитал
  24. Чистая стоимость говорит вам, куда идут ваши деньги
  25. Это поможет вам создать лучший финансовый план
  26. Собственный капитал предприятия: как рассчитать, что к нему относится и как он отражается в балансе
  27. Методы расчета собственного капитала
  28. Какая строка баланса содержит показатель собственного капитала
  29. Формула собственного капитала
  30. Как рассчитать средний капитал компании
  31. Оптимальная средняя величина собственного капитала
  32. Рентабельность собственного капитала
  33. Оборачиваемость собственного капитала

Что такое чистый оборотный капитал?

КАПИТАЛ, КРАТКОСРОЧНЫЙ

Чистый оборотный капитал – это величина, исчисляемая как разница между оборотными активами и краткосрочными обязательствами компании.

Оборотными активами называются те активы компании, которые компания планирует использовать в течение следующего года – превратить в деньги (к примеру, продать) либо в расходы (например, списать на себестоимость).

Состав оборотного капитала

В состав оборотных активов входят следующие:

  • запасы;
  • краткосрочная дебиторская задолженность;
  • денежные средства;
  • краткосрочные финансовые вложения;
  • НДС по приобретениям;
  • прочие оборотные активы.

Запасы представляют собой товарно-материальные ценности, принадлежащие компании.

В состав запасов входят, к примеру, сырье и материалы, которые организация планирует переработать в ходе производственного процесса для получения готовой продукции (готовая продукция также входит в состав запасов).

Кроме того, запасы могут включать в себя инструменты, оргтехнику, посуду, офисную мебель, канцелярские принадлежности и т.д.

Необходимо подчеркнуть, что в бухгалтерском балансе запасы отражаются за вычетом обесценения (резерва под обесценение материальных ценностей). Данное обесценение актуально в тех случаях, когда в силу каких-либо причин запасы пришли в негодность и потеряли свою стоимость (порча, истечение срока годности, кража, пожар, затопление и т.д.).

Краткосрочная дебиторская задолженность – это задолженность контрагентов перед данной организацией, которая планируется к погашению в течение года. Примерами краткосрочной дебиторской задолженности могут служить задолженность покупателей за поставленную продукцию или задолженность поставщиков по уплаченным в их пользу авансам.

Краткосрочными финансовыми вложениями называются денежные средства, размещенные в депозитах, ценных бумагах и других финансовых инструментах, которые планируется вывести из данных инструментов на счета компании в течение года.

НДС по приобретениям – это НДС, уплаченный организацией при закупке товаров, работ либо услуг. Данный НДС является оборотным активом, поскольку может быть подан к возмещению из бюджета, либо к взаимозачету с НДС, который компания обязана уплатить с полученной выручки.

Прочие оборотные активы объединяют в себе все оборотные активы, которые не нашли свое отражение ни в одной из предшествующих категорий.

В состав прочих оборотных активов включаются:

  • НДС с полученных авансов;
  • излишне уплаченные суммы налогов, в отношении которых не принято решение о возврате из бюджета;
  • стоимость испорченных запасов, по которым не принято решение о списании на себестоимость либо на виновных в порче лиц;
  • и др.

Второй частью чистого оборотного капитала являются краткосрочные обязательства, которые представляют собой обязательства, погашение которых должно произойти в срок менее 12 месяцев.

Краткосрочные обязательства можно разделить на следующие категории:

  • краткосрочные кредиты и займы;
  • краткосрочная кредиторская задолженность;
  • резервы (оценочные обязательства);
  • прочие краткосрочные обязательства.

Краткосрочные кредиты и займы – это денежные средства, взятые в долг у финансовых институтов (кредиты) либо у иных организаций и физических лиц (займы). Данная категория обязательств, наряду с долгосрочными кредитами и займами, составляет финансовый долг компании.

Краткосрочная кредиторская задолженность – это обязательства перед контрагентами, подлежащие уплате со стороны данной организации в течение года.

Краткосрочную кредиторскую задолженность можно классифицировать следующим образом:

  • кредиторская задолженность перед поставщиками (за поставленные материалы, оказанные услуги, выполненные работы);
  • кредиторская задолженность перед покупателями (за полученные от них авансы);
  • кредиторская задолженность перед бюджетной системой (по налогам, сборам, страховым взносам);
  • кредиторская задолженность перед персоналом (по оплате труда);
  • прочая кредиторская задолженность (перед страховыми, факторинговыми компаниями и др.).

Оценочные обязательства представляют собой обязательства, удовлетворяющие следующим критериям:

  1. в результате прошлых событий возникло некое обязательство, исполнения которого невозможно избежать;
  2. вероятность необходимости исполнения обязательства оценивается как высокая;
  3. величину обязательства возможно оценить.

Примерами оценочных обязательств могут служить резервы под рекультивацию земель (при размещении на них экологически вредного производства) или резервы под исполнение требований истцов по незаконченным на отчетную дату судебным процессам.

Прочие краткосрочные обязательства объединяют в себе все краткосрочные обязательства, которые не нашли свое отражение ни в одной из предшествующих категорий.

Рассмотрев содержание оборотных активов и краткосрочных обязательств, перейдем к анализу чистого оборотного капитала.

Если оборотным капиталом как таковым называются оборотные активы организации, то чистый оборотный капитал (NWC, net working capital) – это разница между оборотным капиталом и краткосрочными обязательствами компании.

Это связано с тем, что оборотные активы, как правило, финансируются за счет краткосрочных обязательств, и та часть оборотных активов, которая остается у предприятия после их погашения, остается «чистой», то есть свободной от краткосрочных обязательств.

Чистый оборотный капитал является одним из важнейших показателей качества финансового менеджмента в компании.

В случае, если чистый оборотный капитал отрицательный или близок к нулю, можно сделать вывод о том, что организация слишком сильно закредитована в краткосрочном периоде, а также об угрозе ее платежеспособности и низкой ликвидности активов.

Вместе с тем, существуют отрасли, для которых отрицательный чистый оборотный капитал является нормой: к примеру, в ресторанах быстрого питания NWC < 0 не говорит о каких-либо кризисных явлениях, поскольку операционный цикл таких предприятий (превращение запасов в деньги) чрезвычайно короткий.

С другой стороны, постоянный рост чистого оборотного капитала в динамике также может свидетельствовать о негативных тенденциях, в частности, о неэффективном финансовом менеджменте организации.

Так, рост NWC может быть следствием прогрессирующей «работы на склад», когда товарные остатки на складах компании растут опережающими темпами по отношению к себестоимости, снижая оборачиваемость запасов, что способно привести к затовариванию и росту расходов на складские площади.

Кроме того, данное явление может свидетельствовать о росте дебиторской задолженности вследствие возникновения/учащения проблем с ее оплатой со стороны контрагентов.

Существенную роль чистый оборотный капитал играет также при оценке бизнеса, когда изменение NWC становится одним из слагаемых при расчете свободного денежного потока организации.

Положительное изменение (рост) чистого оборотного капитала свидетельствует об оттоке денежных средств в пользу покупки активов, составляющих NWC, либо в пользу погашения краткосрочных обязательств.

В свою очередь, снижение NWC говорит о высвобождении денежных средств из оборотного капитала, которое приводит к увеличению свободного денежного потока.

Пример расчета чистого оборотног окапитала

Рассмотрим расчет чистого оборотного капитала предприятия на базе следующих форм отчетности:

Оборотные активы: 400 + 400 + 100 + 100 = 1 000

Краткосрочные обязательства: 300 + 200 = 500

NWC = 1 000 – 500 = 500

Таким образом, чистый оборотный капитал является интегральным показателем, демонстрирующим соотношение между оборотными активами и краткосрочными обязательствами организации. При этом изменение чистого оборотного капитала в динамике свидетельствует, как правило, об изменении подхода руководства организации к финансированию оборотных активов компании.

Научись эффективно управлять финансами компании на курсе «Финансовый менеджер» от SF Education!

Малиновский Ярослав, эксперт SF Education

Источник: https://blog.sf.education/finance-chistyj-oborotnyj-kapital/

Краткосрочные инвестиции — что это такое, виды и советы начинающим

КАПИТАЛ, КРАТКОСРОЧНЫЙ

Краткосрочные инвестиции являются финансовым инвестированием конкретного проекта в период, не превышающий 1 год, основная цель которого заключается в приумножении капиталовложений.

Простыми словами, быстрое инвестирование предполагает, что после финансовых вложений (например, в бизнес, проект в интернете или ценные бумаги), по прошествии 12 месяцев инвестору возвращаются как вложенные средства, так и определённый процент от суммы взноса.

Ликвидность и доходность краткосрочных инвестиций имеют прямую зависимость от степени риска и уровня перспективности проекта. Обычно показатель доходности варьируется в пределах 5 – 25%.

Принцип работы краткосрочных инвестиций

Инвестор выбирает какой-либо доступный актив, после чего осуществляется вложение денежных средств (к примеру, приобретаются акции или открывается вклад в банке). При покупке акций владелец денежных средств сам может устанавливать срок инвестирования: например, 6 или 12 месяцев. В случае с банковским вкладом срок вложения ограничивает заключённый договор.

Когда истечёт указанный период времени, инвестор получает прибыль. Сумма дохода может быть фиксированной или определяться сложившейся ситуацией на рынке.

Это зависит от специфики инвестиционного инструмента, который использовался. Вклад в банке имеет фиксированную доходность, размер которой прописывается в договоре и обычно составляет 5 – 9%.

Инвестиции в акции могут принести большой доход или, наоборот, обернутся убытками.

Чем меньше рисков, тем меньше доходность, и наоборот: чем больше рисков, тем выше потенциальный доход. Это правило актуально и для краткосрочных инвестиций.

Этот вид инвестирования помогает защититься от инфляции. При благоприятном стечении обстоятельств короткие инвестиции могут превращаться в долгосрочные.

Это может произойти, когда вкладчик доволен полученным доходом и не нуждается в деньгах.

Краткосрочные инвестиции осуществляются частными лицами, индивидуальными предпринимателями, крупными компаниями и даже странами. Данный инструмент приумножения капиталовложений используется всеми субъектами экономической деятельности. Основным критерием использования коротких вложений является обладание свободными денежными средствами.

Классификация

Краткосрочные инвестиции классифицируются по ряду критериев. Чаще всего подобные вложения делятся по признаку материальности и бывают:

  • Реальными, связанными с покупкой материального актива. К примеру, сделка с недвижимостью или покупка слитка золота. Подобные вложения на короткие сроки эффективны лишь тогда, когда ожидается бурный рост стоимости в определённой сфере;
  • Финансовыми, направленными на приобретение нематериальных активов. Например, размещение денежных средств в банке, паевом фонде, микрофинансовой организации, а также приобретение акций на фондовых рынках.

Краткосрочные вложения также делятся по другому принципу:

  1. Степени рискованности.
  2. Срокам вложения.
  3. Уровню ликвидности используемого инструмента.

Куда инвестировать средства

Специалисты советуют инвестировать в материалы и сырьё, так как считают такие вложения наименее рисковыми и обязательно окупаемыми. Кроме этого, следует акцентировать внимание на следующих видах коротких инвестиций:

Вариант вложенияОписание
В акцииНеобходимо выбрать фирму, которая имеет уверенное положение на рынке. Следует проанализировать её рентабельность и уточнить перспективу роста ценных бумаг. Чтобы не остаться в убытке, нужно хорошо ориентироваться на финансовом рынке. Новички могут обратиться к услугам специалистов, которые за определённую плату помогут в выборе компании, и будут сопровождать все сделки
В драгоценные металлыВ любое время люди вкладывали деньги в золото и серебро, что актуально и сегодня. Следует учитывать, что приобретение драгоценных металлов не принесёт большой прибыли. Но основное достоинство таких вложений – минимальный риск, так как драгметаллы хотя и медленно, но растут в цене
В приобретение ценных бумагВ наше время многие предприниматели обладают новыми идеями по развитию бизнеса и предлагают вкладчикам инвестировать средства в их проект. Прежде чем решиться на это, инвестору необходимо всё хорошо продумать и рассчитать, так как вероятность рисков достаточно высока
В правительственные ценные бумагиГосударство реализует казначейские облигации, которые в дальнейшем можно продать. Данный вариант отличается минимальными рисками и минимальным доходом
В паевой фондОформляется заявка на выкуп пая, после чего приобретается часть имущественного паевого фонда конкретной компании. Прибыль компании делят все пайщики. Деньги можно получить уже через месяц после вложения

Кроме того, для краткосрочных вложений подходят следующие направления:

  • Криптовалюта;
  • Срочные депозиты;
  • Краудинвестинг;
  • ПАММ-счёт;
  • Хайп-проект;
  • Трейдерская платформа.

Все направления отличает потенциальный объём дохода, риски и сложность входа. Опытный инвестор перед тем, как вкладывать деньги, тщательно оценивает каждый метод. Лишь после внимательного изучения можно сделать вывод, что в особенности касается новичков, которые хотят достичь положительных результатов.

Краткосрочное инвестирование в интернете

Интернет глубоко проник в жизнь людей. Именно при помощи всемирной сети многие получают свой первый доход. Сейчас можно накопить состояние, делая короткие инвестиции в интернете. Самые популярные способы:

  1. Рынок Форекс. Инвестировать на нём легко, а вот заработать непросто. Смысл подобных инвестиций заключается в следующем: нужно выбрать валютную пару, к примеру, канадский доллар и евро, и удачно приобрести один вид валюты, а затем выгодно обменять на другой. Валютный курс зависит от множества причин, и спрогнозировать динамику курса можно пользуясь своим аналитическим мышлением и сложными программами. Риски достаточно высокие, а новичкам придётся рассчитывать только на собственную интуицию и удачу. Не следует заниматься подобной деятельностью без предварительной подготовки.
  2. ПАММ-счета. Это тоже рынок Форекс с той разницей, что инвестор не сам осуществляет сделку, а доверяет это профессиональному брокеру. Брокер суммирует собственные средства и инвестиции вкладчика и открывает сделку. В случае неудачи оба проигрывают, а если сделка прошла удачно, брокер отдаёт деньги инвестору и забирает свои.
  3. HYIP-проекты. Являются яркими представителями валютной пирамиды. Инвесторам предлагается вложить какую-либо сумму под большой процент (до 50% в день). Таким способом заработать возможно, но очень рискованно. Такие компании существуют от одного дня до нескольких месяцев. Чем раньше человек станет в ней участвовать, тем вероятнее, что он получит обратно свои деньги.

Советы для начинающих инвесторов

Все опытные инвесторы в начале своей деятельности ошибались. Сейчас они анализируют свои промахи и охотно делятся опытом. Учитывая их советы, были составлены рекомендации для новичков в инвестировании, которых нужно стараться придерживаться:

  • Набираться практического опыта на небольших счетах;
  • Развивать интуицию;
  • Регулярно изучать новости финансовых рынков;
  • Вникать в деятельность новых компаний, возникающих в других государствах;
  • Постоянно развиваться, искать новые идеи развития бизнеса;
  • Распределять средства, которые следует вкладывать более чем в 2 актива. Диверсификация вложений способствует получению большой прибыли;
  • Перед инвестированием необходимо оценивать финансовый приоритет с размером сбережений;
  • Вкладывать только собственные средства. Если для инвестиций брать кредит, они могут быть не эффективны. У заёмщика появится долговое обязательство (пассив), требующий регулярных выплат. Капиталовложения при этом будут потеряны и дальнейшие инвестиции будут невозможны.

Преимущества и недостатки

Краткосрочные вложения имеют свои преимущества, которые повышают привлекательность этого способа получения дохода. Существуют и недостатки, которые заставляют вкладчиков выбирать долгосрочное инвестирование. Преимущества и недостатки краткосрочных инвестиций:

ПреимуществаНедостатки
Низкий порог входа. Существуют способы, которые предполагают минимальную сумму стартового капитала от 5 т.р.Высокая степень рисков, которые необходимо предугадывать, чтобы получить прибыль
Широкий выбор способов умножения капиталовложенийНебольшой уровень доходности при относительной безопасности схем
Высокая ликвидность активов. Все способы (кроме банковских вкладов) быстро погашаютсяДля того, чтобы успешно размещать капитал, нужно обладать специальными знаниями
Быстрое получение прибыли. Можно получить доход уже через сутки
Можно инвестировать одновременно в несколько активов. Это благоприятно для диверсификации портфеля вкладчика и снижает уровень рискаСуществует сильная зависимость от политической ситуации в государстве
Является отличным источником получения прибыли в периоды финансовой и экономической нестабильности, когда инвесторы перестают доверять долгосрочным проектам

Источник: https://VFinansah.com/investment/kratkosrochnye-investitsii

Что такое собственный капитал?

КАПИТАЛ, КРАТКОСРОЧНЫЙ

Слишком много людей не понимают своего истинного финансового положения. Время от времени они смотрят на свои счета и полагают, что это сумма показывает финансовое положение.

В большинстве случаев это не так. Чтобы понять ваше истинное, полное финансовое положение, вы должны понимать понятия чистой стоимости и ликвидности.

Чистая стоимость — это общая сумма того, что у вас есть и что вы должны. Это выходит далеко за рамки того, сколько денег у вас есть в банке. С финансовой точки зрения, чистая стоимость — это сумма ваших активов и ваших обязательств.

Что такое активы?

Ваши активы — это все, что у вас есть, что имеет материальную ценность. Да, наличные деньги учитываются, но и все ваши основные вещи тоже. Если у вас есть автомобиль или имущество, это активы.

Любые акции и облигации, которые у вас есть, тоже учитываются. Как и собрание книг, произведение искусства или доставшаяся по наследству коллекция пионерских значков.

При особенно тщательном учете вы, вероятно, даже включили бы мебель из гостиной.

По сути, все, что у вас есть, что можно продать за ничтожную сумму денег, считается активом.

Обычно бухгалтеры, как правило, не рассматривают различные объекты личной собственности в качестве активов, поэтому вы вряд ли включите свой телевизор, романы на полке или продукты в своем холодильнике.

Все это, технически активы, но, вероятно они будут иметь минимальную ценность, если вы попытаетесь конвертировать их в наличные.

Каковы обязательства?

Ваши обязательства — это определенно любые подлежащие исполнению долги или финансовые обязательства. Обычно это такие категории, как кредитные карты, студенческие ссуды, ипотека, автокредиты или займ.

Стандартная модель для обязательств смотрит только на фактическую задолженность. Это деньги, которые вы взяли и в настоящее время должны или деньги, которые вы должны в настоящее время за оказанные услуги.

Например, если вы оплачиваете счет за кабельное телевидение в конце каждого месяца, счет за этот месяц считается частью ваших обязательств, поскольку вы получили услугу (месяц кабельного телевидения), но еще не оплатили ее.

Счет за следующий месяц не будет частью ваших обязательств, так как вы еще не закрыли этот долг.

В результате типичный расчет ответственности не включает арендную плату, которую вы платите за аренду квартиры.

Хотя это создает договорное обязательство, в соответствии со стандартными условиями аренды жилого помещения вы должны деньги до получения услуг (то есть вы платите арендную плату за определенный месяц в начале этого месяца). В результате у вас есть обязательства, но технически нет долга.

Расчет собственного капитала

Расчет чистой стоимости — это упражнение, которое подсчитывает все ваши активы, а затем вычитает все ваши обязательства.

Расчет активов

Вы начнете со всех своих денежных средств и подобных им активов. Это включает в себя баланс ваших банковских счетов, стоимость ваших инвестиционных портфелей и т. д. Используйте только текущие значения. Не включайте никаких оценок будущего роста. Ваш собственный капитал — это то, что у вас есть на момент расчета.

Затем возьмите текущую рыночную стоимость для всех ваших основных активов.

Это включает в себя любую собственность, которой вы владеете (например, если вы владеете своим домом), свой автомобиль, если у вас есть другие транспортные средства, такие как лодка или мотоцикл, если у вас есть доля в каком-либо бизнесе, ваши пенсионные счета и т. д.

Помните, что эти активы могут расти или обесцениваться с течением времени. В частности, транспортные средства обычно стоят намного меньше, чем вы заплатили за них. Для всего, за что вы платите налоги на имущество , правительственная оценка стоимости актива обычно является безопасной оценкой для использования.

Наконец, возьмите стоимость любых других активов, которыми вы владеете.

Это будет включать денежную стоимость любых страховых полисов, по которым вы можете получить деньги, любые долги, которые кто-то вам должен, или личную собственность со значительной стоимостью (например, произведения искусства, памятные вещи или редкую коллекцию).

Еще раз помните, что цена, которую вы заплатили за что-то, не обязательно является ценой, которую оно стоит. Тот факт, что вы купили телевизор за 30000 рублей, не означает, что он сейчас так же стоит. Вопрос только в том, за сколько вы могли бы его продать.

Значение суммы — это совокупность ваших активов.

Расчет обязательств

Далее перечислите свои обязательства. Вы начнете с ваших непосредственных обязательств. Это любые долги в полном объеме в течение следующего года.

Обычно это включает в себя любые счета, которые вы в данный момент должны (например, если вы отдали машину в авто-сарвис, но еще не заплатили), любые неоплаченные налоги и задолженность по кредитам.

(Задолженность по кредитной карте считается краткосрочным обязательством, даже если вы можете погасить его в течение определенного периода времени.)

Технически не правильно включать ежемесячные счета за услуги и коммунальные услуги в ваш список обязательств, потому что вы на самом деле не должны эти деньги.

Хотя вы можете намереваться тратить 1000 рублей в месяц на мобильную связь, при условии, что вы можете сменить тариф или урезать свое потребление этими услугами в любое время, это не является обязательством с точки зрения бухгалтерского учета.

Далее, учтите все ваши долгосрочные долги. Это те деньги, которые вы должны, и которые должны быть выплачены в течение периода, превышающего год. Обычно это такие долги, как кредит, ипотека и автокредиты.

Вычесть обязательства из активов

Вычтите ваши общие обязательства из ваших общих активов. Это ваш собственный капитал. Это подсчет того, сколько вы будете иметь после того, как полностью заплатите всем своим кредиторам.

Например, допустим, у Гены 150 000 руб. на индивидуальном инвестиционном счете. Ему принадлежит дом, оцененный в 1 900 000 руб, и он должен 100 000 руб по ипотеке, и у нее нет другого долга. Его активы — ИИС и дом — составляют 2 050 000 рублей. Вычтите задолженность по ипотечному кредиту в 100 000 руб, и вы получите чистую стоимость в 1 950 000 рублей.

Вполне возможно, что число будет отрицательным. Это означает, что вы должны больше денег, чем у вас есть сейчас.

Что такое ликвидный капитал?

Ликвидная чистая стоимость — это часть вашей активов, которая хранится в наличных деньгах или которую вы легко можете превратить в наличные. По сути, ваш ликвидный капитал рассчитывается так: «сколько денег вы можете получить быстро, если вам это нужно?»

Практическое правило для ликвидных активов — это «наличные деньги плюс все, что вы можете продать в течение 24 часов». Технически все можно быстро продать. Если вы разместите объявление на авито или юле,

Таким образом, существует два способа расчета ликвидной чистой стоимости.

1. Денежные средства плюс все денежные активы

Согласно этому методу, вы сначала подсчитаете все свои денежные средства. Затем вы включите содержимое каждого инвестиционного портфеля, который вы можете продать относительно быстро.

Это включает в себя казначейские ценные бумаги, но вы будете рассчитывать их по текущей стоимости, а не по их стоимости в конце срока.

(Казначейские векселя и облигации обычно считаются высоколиквидными, поскольку вы почти всегда можете найти для них готовых покупателей.)

Это быстрый и грязный метод расчета ликвидности, и, как правило, он точный.

2. Денежные средства, все денежные активы и оценка того, что вы можете получить за свои основные неликвидные активы

Неликвидный актив является тот , что вы не можете легко превратить в наличные деньги. Он включает в себя имущество, такое как земля и транспортные средства, потому что процесс продажи этих активов, как правило, довольно сложный и требует времени.

Даже у самого неликвидного актива есть цена, по которой вы можете быстро его переместить, если только вы не заблокированы в соответствии с договором или законом.

Чтобы рассчитать ликвидную чистую стоимость в соответствии с этим процессом, вы должны сначала выполнить приведенный выше расчет: все денежные средства и аналогичные денежные средства. Затем вы должны рассмотреть ваши основные неликвидные активы и оценить, сколько вы могли бы продать их за 24 часа или меньше. Добавьте это к общему количеству, и вы получите приблизительный ликвидный капитал.

Проблема с использованием этого процесса состоит в том, что он приводит к очень умозрительной фигуре. По сути, вы гадаете, что произойдет, если вы попытаетесь начать гаражную распродажу и не можете быть уверены, что ваши цифры верны.

Не забудьте включать обязательства

Одним из ключевых отличий в расчете ликвидной чистой стоимости активов является то, что они обычно не связаны с обязательствами.

Снова, используйте 24-часовое эмпирическое правило с этим расчетом. Если у вас есть деньги, которые должны быть выплачены в течение следующего дня, оцените их в ликвидном собственном капитале. Это повлияет на вашу способность быстро положить деньги в ваши руки. Помимо этого, ликвидный чистый капитал является чистой краткосрочной денежной позицией. Вы не будете включать обязательства.

Почему чистая ценность имеет значение

Понимание вашей чистой стоимости имеет решающее значение для понимания ваших личных финансов по нескольким причинам.

Он говорит вам, если у вас есть отрицательный собственный капитал

Если у вас отрицательная чистая стоимость, то самое главное выяснить, почему. Если ваш собственный капитал ограничен долгосрочными обязательствами, это может быть не так уж плохо. Если он был ограничен обязательствами по добавленной стоимости, такими как инвестиционная собственность или студенческий долг, у вас действительно может быть все в порядке.

С другой стороны, если ваш собственный капитал отрицателен из-за краткосрочных обязательств, таких как баланс кредитной карты или неоплаченные счета, это гораздо более серьезная проблема. Что подводит нас ко второму пункту:

Чистая стоимость говорит вам, куда идут ваши деньги

Расчет собственного капитала — это хороший способ получить представление о том, как вы тратите свои деньги и куда вы их вложили. Это может помочь вам понять, тратите ли вы слишком много денег на создание краткосрочных долгов или на вещи, которые не создают ценности. Это также может дать вам хорошее представление о том, сколько ваших денег связано с большими неликвидными активами.

Нет ничего плохого в том, чтобы ваши деньги были вложены, и сейчас работают. Просто будьте уверены, что вы также легко можете получить их назад.

Это поможет вам создать лучший финансовый план

Наконец, понимание вашего собственного капитала помогает вам планировать свое собственное финансовое будущее.

Проще говоря, вы не можете составить план вокруг чего-то, что вы не понимаете. Если вы не знаете, где находятся ваши деньги, сколько вы должны и сколько у вас есть на самом деле, вы не сможете точно спланировать будущее.

Чистая стоимость позволяет вам посмотреть, кому вы должны, что у вас есть и куда идет, и оттуда вы можете планировать свои дальнейшие шаги.

Победа лисята)

Источник: https://zen.yandex.ru/media/id/5c8f5e5b09148900b5c90192/chto-takoe-sobstvennyi-kapital-5cdbda0791448200b229e9ae

Собственный капитал предприятия: как рассчитать, что к нему относится и как он отражается в балансе

КАПИТАЛ, КРАТКОСРОЧНЫЙ

Собственный капитал показывает, какими средствами располагают учредители компании. Понятия «собственный капитал» и «чистые активы» — это, по сути, синонимы. Можно посмотреть их значение в определенной строке баланса, а можно вычислить по специальной формуле. Затем — посчитать рентабельность и оборачиваемость СК. Они покажут, насколько успешен бизнес.

Это финансовый показатель, который характеризует размер средств, принадлежащих участникам организации.

Определение собственного капитала (СК) приведено в пункте 66 Положения по ведению бухгалтерского учета и бухгалтерской отчетности (утв. приказом Минфина от 29.07.98 № 34н). Там сказано, что в СК входят:

  • капиталы: уставный (складочный), добавочный, резервный;
  • нераспределенная прибыль;
  • прочие резервы.

Оцените финансовое состояние своей организации и получите советы по его улучшению

Методы расчета собственного капитала

На практике обычно применяют два метода.

Первый является очень простым. Суть его в том, чтобы за величину СК принять цифру, указанную в определенной строке баланса.

Второй метод чуть сложнее. Он основан на равенстве понятий «собственные средства» и «чистые активы». Для вычислений нужно использовать утвержденный Минфином порядок расчета чистых активов. Полученную величину принять за СК. Отметим, что для второго метода (как и для первого) источники данных — это показатели бухгалтерского баланса.

Какая строка баланса содержит показатель собственного капитала

Для применения первого метода нужно знать, где в балансе отражены собственные средства предприятия. В пассиве, в строке 1300 «ИТОГО капитал». Цифра в данной строке — это сумма показателей шести строк.

  1. 1310 «Уставный капитал (складочный капитал, уставный фонд, вклады товарищей)».
  2. 1320 «Собственные акции, выкупленные у акционеров».
  3. 1340 «Переоценка внеоборотных активов».
  4. 1350 «Добавочный капитал (без переоценки)».
  5. 1360 «Резервный капитал».
  6. 1370 «Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)».

Заполнить и распечатать бухгалтерский баланс по актуальной форме в веб‑сервисе Заполнить бесплатно

Формула собственного капитала

Для применения второго метода нужно использовать формулу, по которой определяется стоимость чистых активов. Эта формула закреплена приказом Минфина от 28.08.14 № 84н.

СК = АКТИВЫ (за минусом дебиторской задолженности учредителей по взносам в уставный капитал) — ОБЯЗАТЕЛЬСТВА (за минусом доходов будущих периодов, связанных с получением государственной помощи)

Таблица

Расшифровка показателей, задействованных в формуле

Показатель

Расшифровка

АКТИВЫ

Цифры из строки баланса 1600 «БАЛАНС (актив)»

Дебиторская задолженность учредителей по взносам в уставный капитал

Дебетовый остаток по счету 75 «Расчеты с учредителями» субсчет «Расчеты по вкладам в УК»

ОБЯЗАТЕЛЬСТВА

Сумма показателей в двух строках баланса: 1400 «ИТОГО долгосрочных обязательств» и 1500 «ИТОГО краткосрочных обязательств»

Доходы будущих периодов, связанные с получением государственной помощи

Кредитовый остаток по счету 98 «Доходы будущих периодов» субсчет «Безвозмездные поступления из бюджета»

Как рассчитать средний капитал компании

Средняя величина собственного капитала рассчитывается по формуле:

Средняя величина СК = (СК на начало периодаСК на конец периода) / 2

Чаще всего среднее значение вычисляют исходя из данных на первое и последнее число года.

Оптимальная средняя величина собственного капитала

Данный показатель должен быть равен или превышать величину уставного капитала (УК) компании. Если это условие выполняется, бизнес можно условно назвать успешным.

Получите образец учетной политики и ведите бухучет в веб‑сервисе для небольших ООО и ИП Получить бесплатно

Иногда финансисты применяют следующий подход для определения оптимальной средней величины собственного капитала. Складывают стоимость активов с минимальной ликвидностью (к ним обычно относят материальные запасы, внеоборотные активы и незавершенное производство). Собственный капитал должен быть равен или больше найденного значения.

Рентабельность собственного капитала

Ее вычисляют по формуле:

Рентабельность СК = (Чистая прибыльСредняя величина СК) × 100 %

Рентабельность СК показывает, какую прибыль приносит 1 рубль из общего объема собственных средств компании. Чем выше рентабельность СК — тем более успешен бизнес. Нормальным принято считать значение в диапазоне от 10 до 20%.

Оборачиваемость собственного капитала

Считается по формуле:

Оборачиваемость СКВыручкаСредняя величина СК

Оборачиваемость СК — это показатель того, как быстро организация оборачивает собственные средства.

Приведем пример. Допустим, в формулу подставили среднюю величину СК, рассчитанную за период, равный году. И получили результат 1,5. Это значит, что за год собственный капитал фирмы сделал полтора оборота.

Добавим, что для разных отраслей оптимальное значение оборачиваемости собственного капитала будет отличаться. В частности, для строительства и производства продуктов питания цифра выше, чем для услуг в социальной сфере.

Источник: https://www.BuhOnline.ru/pub/beginner/2020/9/15978

Все термины
Добавить комментарий

;-) :| :x :twisted: :smile: :shock: :sad: :roll: :razz: :oops: :o :mrgreen: :lol: :idea: :grin: :evil: :cry: :cool: :arrow: :???: :?: :!: