Айсберг-заявка

Содержание
  1. Виды заявок в терминале QUIK
  2. Биржевые заявки
  3. Типы исполнения заявки
  4. Другие типы заявок, поддерживаемые в QUIK
  5. О чем могут рассказать биржевой стакан и лента сделок
  6. Стакан, лента, «офферы» и «принты»
  7. Спред, ликвидность и активность торгов
  8. Участники торгов
  9. Айсберг ордера: что это и какие криптобиржи имеют такую функцию?
  10. Понятие айсберг-заявка
  11. Плюсы и минусы
  12. Как выставить айсберг-заявку в Quik: первый способ
  13. На каких рынках используются
  14. Как обнаружить айсберг-заявку
  15. Итог
  16. Верификация аккаунта
  17. Безопасность
  18. История биржи
  19. Комиссии за ввод и вывод
  20. Собственный токен биржи
  21. Торговый счет
  22. Пополнение баланса
  23. Вывод средств
  24. Что такое биржевой стакан | Финтолк
  25. Что еще за стакан?
  26. Что продают и покупают через стакан?
  27. Что лимитируем?
  28. А при чем тут стакан?
  29. Зачем нужен ордербук?
  30. Насколько стакан эффективен?
  31. Что еще за аски, биды и спрэды?
  32. Пример
  33. А чего в биржевом стакане нет?
  34. Виды ордербука

Виды заявок в терминале QUIK

Айсберг-заявка

Типы заявок, поддерживаемые биржей, это общедоступный инструмент. Они доступны всем участникам торгов и обрабатываются на сервере самой биржи. На Московской бирже основными ордерами, используемыми частными инвесторами, являются лимитная, рыночная и айсберг-заявки.

С полным списком заявок, используемых на Мосбирже в разных режимах торгов, можно ознакомиться на сайте биржи.

Биржевые заявки

Лимитная заявка — заявка на покупку или продажу определенного количества лотов по определенной цене. Такая заявка является, по сути, публичной офертой для остальных участников торгов.

Лимитные заявки отображаются в стакане заявок и могут быть исполнены в том случае, если окажутся в числе лучших, когда другая сторона сделки отправит встречную заявку.

Таким образом, вы отправляете свое предложение на биржу и ждете, пока кто-то вам продаст/ купит у вас.

В дальнейшем, для удобства будем называть совокупность лимитных заявок в стакане рыночным предложением, которое означает совокупность предлагаемых цен и объемов как на покупку, так и на продажу.

Преимущества: заявка исполнится строго по той цене, которую установил отправитель.

Недостатки: исполнение заявки не гарантировано. Если на рынке будут более выгодные предложения, то заявка может остаться не исполненной. Также возможно частичное исполнение, если объем встречного ордера окажется недостаточным.

Рыночная заявка — это заявка купить/продать определенное количество лотов по лучшей доступной цене. При этом сделка будет осуществлена по лучшей цене, на которую есть сопоставимый объем рыночного предложения.

Преимущества: гарантированное исполнение заявки в полном объеме.

Недостатки: эффект проскальзывания — если требуемый объем выше, чем предложение по лучшей цене, то недостающий объем будет набран по следующим доступным ценам. В результате средняя цена сделки может оказаться менее выгодной, чем рыночная котировка в момент отправления заявки. Особенно такой эффект ощутим при наборе крупных позиций.

Распадская, «разреженный» биржевой стакан. При покупке 250 лотов (2500 акций) Распадской рыночной заявкой средняя цена сделка оказывается существенно хуже, чем отображаемая рыночная котировка 102,74 руб.

Одним из компромиссных вариантов между лимитной и рыночной заявкой может быть выставление лимитной заявки «вглубь» рыночного предложения. Например, в нашем случае с акциями Распадской, можно воспользоваться не рыночной, а лимитной заявкой на 250 лотов по цене 102,8 руб.

Тогда 1 и 76 лотов будут сразу выкуплены по 102,74 и 102,75 руб. соответственно, а на оставшийся объем будет выставлена лимитная заявка, которая окажется лучшей в очереди и может быть с высокой вероятностью исполнена.

Таким образом можно заранее ограничить разброс цен, по которым вы готовы выйти на сделку.

Тем не менее, при наборе более крупных позиций этот метод может оказаться неэффективным, так как слишком глубоко ставить заявку невыгодно, да и агрессивное появление крупного объема может повлиять на участников рынка, и цена «убежит» от него. В такой ситуации можно использовать айсберг-заявку.

Лимитная Айсберг-заявка — позволяет скрыть крупную заявку. При её выставлении в стакане отображается не весь объем, а лишь его часть. Например, вместо 20 000 лотов в стакане будет стоять всего 1 000, а когда её исполнят, на её месте появится еще 1 000. И так до тех пор, пока весь объем не будет удовлетворен.

Преимущества: позволяет набрать крупный объем, существенно не влияя на рынок, скрыв реальный размер потенциальной сделки.

Недостатки: большинство торговых алгоритмов уже научились идентифицировать айсберги, поэтому проблемы, характерные для крупных лимитных заявок, полностью исключить не удается.

Типы исполнения заявки

Ко всем трем вышеперечисленным типам заявок можно указать особенности их исполнения. По типу исполнения это может быть: «Поставить в очередь», «Снять остаток» или «Полностью или отклонить». Также можно указать тип исполнения по цене: по одной цене или по разным.

Заявки типа «Поставить в очередь» (DAY)

Это обычные заявки, принцип работы которых описан выше. Под очередью здесь понимается приоритет на исполнение заявок, в первую очередь, по цене, во вторую — по времени. То есть, заявка не будет исполнена до тех пор, пока есть лучшие предложения. Если же лучших заявок по одной и той же цене больше одной, то первой исполняется та, которая была отправлена раньше.

Заявки типа «Снять остаток» (IOC)

Если заявка исполнена не полностью, то неудовлетворенный остаток снимается с очереди.

Заявки типа «полностью или отклонить» (FOK)

Заявка полностью исполняется, либо полностью снимается при отсутствии допустимых встречных заявок на необходимый объем

Только для USDRUB_TOM. Заявка по средневзвешенной цене (VWAP)

C 4 декабря 2017 г. для инструмента USDRUB_TOM введен новый тип заявки — заявка со средневзвешенной ценой на объем.

Её особенность в том, что она будет исполнятся так, что средневзвешенная цена по всем сделкам, заключенным в результате исполнения данной заявки, будет не хуже цены, указанной в VWAP-заявке.

Средневзвешенная цена покупки/продажи определяется путем деления суммы произведений цен каждой из сделок на количество валюты лота в соответствующей сделке, на общую сумму количества валюты лота в указанных сделках.

Отличие от заявки типа FOK состоит в том, что для последнего, сделки не могут заключаться хуже указанной в заявке цены, а для VWAP такое возможно, если средневзвешенная цена при этом остается на требуемом уровне.

Лимитные и рыночные заявки «в аукцион»

Для обычного частного инвестора такие заявки вряд ли потребуются, но для полноты картины стоит их осветить.

Московская биржа предоставляет возможность подать заявки на участие в аукционе закрытия, в том числе, и в торговое время.

Эти заявки будут участвовать в послеторговом аукционе и будут исполнены в соответствии с его правилами. При этом рыночные заявки имеют приоритет по исполнению над лимитными.

В основном этот тип заявок используется институциональными инвесторами. Также на аукционе закрытия иногда закрывают позиции внутридневные трейдеры, которые по каким-то причинам не успели сделать это в торговое время и не хотят брать на себя риски ценового разрыва между сессиями.

Другие типы заявок, поддерживаемые в QUIK

Помимо обычных биржевых ордеров, брокеры предоставляют свои клиентам различные заявки, обеспечивающие более широкие возможности автоматизации торговли. Эти заявки обрабатываются на сервере у брокера и отправляются на биржу уже в виде одного из стандартных типов.

Обычно такие заявки являются условными, т.е. брокер отправляет на биржу лимитную или рыночную заявку от участника только при исполнении определенных условий.

До тех пор, пока условие не выполнено, заявки на бирже на фиксируются и остаются невидимыми для остальных участников торгов.

Еще одним плюсом таких заявок является их неограниченный срок жизни, в отличие от обычных биржевых заявок, которые действительны в течение одной торговой сессии.

В терминале QUIK такие заявки определены в категорию стоп-заявок. Для стоп-заявок условием исполнения является достижение определенного значения цены. Как только это значение достигнуто, на биржу отправляется лимитная заявка с заранее определенными параметрами цены, объема и направления.

Стоп-лимит

Стоп-лимит является стандартной стоп-заявкой. Такой ордер в основном используется для ограничения убытка, если цена идет против сделки. Еще одним применением является торговля «пробоев» ценовых уровней.

Использование стоп-лимита для торговли «пробоев».

Тейк-профит

Принцип работы заявки точно такой же, как и у стоп-лимита, только её назначение фиксация прибыли по сделке.

Для тейк-профита есть возможность настроить алгоритм, который в других терминалах обычно называется «трейлинг-стоп» (trailing stop).

Тогда при достижении необходимого уровня цены позиция будет закрываться не сразу, а только после того, как цена откатит назад на определенное значение, которое задается в поле «отступ от max/min».

В случае сильного тренда в сторону сделки появляется возможность забрать большую часть движения, пережидая небольшие откаты против позиции.

Другая характеристика заявки «защитный спред» — это разница цены между ценой исполнения и худшей ценой, по которой вы готовы выйти из позиции. Другими словами, проскальзывание.

Тейк-профит и стоп-лимит

Если необходимо выставить одновременно две заявки, одну на фиксацию прибыли, а другую на ограничение убытка, то удобно использовать этот тип стоп-заявки.

Тогда при срабатывании одного из ордеров, стоп-лимита или тейк-профита, второй автоматически будет отменен.

Если же выставлять оба ордера по отдельности, при срабатывании одного из них позиция окажется закрыта, но второй ордер так и будет активным и может сработать в дальнейшем, открыв лишнюю позицию.

Стоп-цена по другой бумаге

Заявка аналогична предыдущим по принципу работы. Особенность её в том, что стоп-цена определяется по другому торговому инструменту. Это удобно, например, при торговле фьючерсами, когда покупается или продается фьючерс, но для принятия решений отслеживается динамика цены базового актива.

Стоп-заявка со связанной заявкой

Заявка аналогична типу заявки «тейк-профит и стоп-лимит», но реализуется немного по-другому. Здесь тейк-профит хранится не на сервере брокера, а сразу отправляется на биржу в виде лимитной заявки.

При этом, если он будет исполнен не полностью, то стоп-лимит будет пропорционально уменьшен (или отменен совсем при выборе такой настройки). Преимуществом такого ордера является отсутствие проскальзывания для тейк-профита.

Минусом является отсутствие возможности настройки трейлинг-стопа и срок жизни тейк-профита в течение только одной торговой сессии.

Открыть счет

БКС Брокер

Источник: https://bcs-express.ru/novosti-i-analitika/vidy-zaiavok-v-terminale-quik

О чем могут рассказать биржевой стакан и лента сделок

Айсберг-заявка

На просторах интернета полно информации об анализе графиков цены и самых экзотических технических индикаторах. Чуть менее распространен анализ объемов торгов, по причине отсутствия такового у форекс-брокеров, активно популяризирующих биржевую торговлю.

Не сложно найти неплохой учебник по инвестированию и фундаментальному анализу. Но вот, что касается использования ленты сделок и биржевого стакана, здесь русскоязычные ресурсы ограничиваются разъяснением терминов «бид», «аск» и спред, на чем весь анализ этих инструментов, по сути, и заканчивается.

Есть неплохие видеоматериалы, но они преимущественно описывают ситуации на рынке США, где ECN и «дарк-пулы» вносят свои коррективы в механику торгов.

Данная статья призвана хоть немного, но ликвидировать этот пробел и рассказать о том, как и зачем эти инструменты могут быть использованы на российском рынке обычным частным инвестором.

Стакан, лента, «офферы» и «принты»

Биржевой стакан (level 2 на американском рынке) – это список лимитных заявок на рынке в текущий момент. Как правило, заявки на продажу расположены сверху и выделены красным цветом – еще их называют «аски» (от англ. ask – спрос). Заявки на покупку выделены зеленым, расположены снизу и называются «биды» (от англ. bid – предложение). И те, и другие еще называют «офферами» (offers).

Иногда «офферами» называют только заявки на продажу

Цифра рядом с ценой обозначает количество лотов (или контрактов на срочном рынке), которое можно купить/продать по этой цене. Если вы хотите купить, например, 100 лотов, то вы можете купить 15 лотов по цене 74,84 и все остальное по 74,85.

Если продать, то весь объем можно реализовать по 74,8. Если эти цены вас не устраивают, тогда вы размещаете лимитную заявку по интересующей цене, она появляется в стакане, и вы ждете, пока найдется участник торгов, который её исполнит.

Глубина стакана

Стакан характеризуется глубиной. Глубина стакана «20Х20» обозначает, что в окне будут отображаться заявки по 20-ти лучшим ценам на продажу и 20-ти лучшим ценам на покупку».

Как правило, большинство брокеров предоставляют именно такую глубину стакана. Если у вас отображается меньше, просто попробуйте подключиться к другому серверу в QUIK.

Глубину, большую чем 20х20 можно получить в индивидуальном порядке, как правило, она требуется на рынке фьючерсов.

Альтернативный вид стакана, который можно изменить в настройках

 

Лента сделок

Лента сделок (level 1 на американском рынке) в российской действительности, где в качестве основного торгового терминала свои позиции прочно удерживает терминал QUIK, она называется «Таблица обезличенных сделок». Найти её можно в меню Создать окно -> Таблица обезличенных сделок.

Если она окажется пустой, значит нужно исправить настройки в меню «Система ->Заказ данных -> Поток обезличенных сделок». Если и там Вас встретит пустой список, необходимо обратиться к брокеру с просьбой включить поток обезличенных сделок.

По умолчанию он может быть отключен, чтобы снизить нагрузку на интернет пользователя.

В ленте сделок отображаются все сделки, которые проходят по выбранным биржевым инструментам. Для эффективного использования одну таблицу лучше настраивать на один инструмент. Для наглядности удобно выделять сделки на покупку и продажу разными цветами.

Каждая строчка в ленте называется «принт» и обозначает сделку по конкретной цене. Цифра рядом с ценой обозначает количество купленных/проданных лотов (или контрактов на срочном рынке).

Таким образом, биржевой стакан дает нам информацию о лимитных заявках на рынке, а лента – о том, на какие объемы были заключены сделки по различным ценам.

Подробнее о том, как настроить ленту и стакан можно прочитать в инструкции к QUIK или найти видео на просторах интернета. Давайте теперь разберемся, что же можно увидеть с помощью этих инструментов

Спред, ликвидность и активность торгов

Ликвидность биржевого инструмента – это возможность быстро купить или продать актив по цене, близкой к рыночной. Нет проблем продать или купить 1 лот. Многие акции позволяют быстро совершить сделку с 1000 лотов. Но когда вы работаете с объемом в 10 000 все становится чуть сложнее.

Первое, на что стоит обратить внимание, это количество заявок и их плотность в стакане. Как правило, для одного инструмента плотность заявок примерно одинакова для одной и той же фазы рынка.

По тому, насколько плотно расположены заявки, сколько их и какая средняя величина спреда, можно быстро оценить ликвидность, величину проскальзывания рыночной или стоп-заявки и какой объем можно быстро набрать не «размазывая» позицию по ценам.

Для примера можно открыть и поставить рядом для сравнения стаканы акций Сбербанк-ао и Сбербанк-ап.

Хорошо видно, что покупка 5000 акций ао и 5000 акций ап совершенно разные вещи. (Для АО в одном лоте 10 акций, для ап – 100).

Если в первом случае можно просто купить по рынку, или даже поставить лимитный ордер на 226,32 и быть спокойным за его исполнение, то в случае с привилегированными акциями ситуация становится сложнее.

При покупке по рынку сразу теряется 20 пунктов на спред, и вдобавок средняя цена покупки окажется еще выше за счет низкого предложения. Если же поставить лимитную заявку на 50 лотов, нет гарантии, что она будет исполнена в полном объеме и не придется потом «догонять» растущую цену.

Также можно сразу оценить целесообразность выставления автоматического стоп-лосса. Если в Сбербанк-ао проскальзывание может ограничиться 15-20 пунктами, то для Cбербанк–ап это может сулить куда-более весомые потери.

Для удобства, можно зайти в настройки стакана и поставить галочку «разреженный стакан» Тогда пробелы между ценами и спред будут отображаться нагляднее.

Пример разреженного и обычного стакана акций ММК

Сразу стоит отметить тот факт, что не всегда авторы тех заявок, которые стоят в стакане хотят их исполнить. Довольно часто при появлении активных сделок по рынку часть заявок снимают.

Особенно часто это встречается на малоликвидных акциях, вроде RSTI, NLMK, RASP и др., где за счет больших пробелов в цене «кормятся» скальперы и торговые роботы, активно переставляющие свои заявки.

Оценить, какие заявки действительно исполнили, а какие просто сняли, можно только по ленте сделок.

Также по ленте можно оценить активность торгов. Количество «принтов» в секунду и объемы сделок дадут понимание, насколько активно торгуется инструмент и с какой скоростью могут двигаться котировки.

Для среднесрочных сделок этот нюанс может быть полезен при входе и выходе из позиции, например, когда нужно оценить истинность пробоя или насколько сильна реакция рынка на новость.

В общем случае стоит учитывать следующие моменты:

Частота «принтов», их объем и направленность. Быстрый разбор «офферов» крупными заявками в одном направлении указывает на сильное давление участников на котировки.

Понятие «быстрый» относительно и определяется путем наблюдения за конкретным инструментом. Также можно ориентироваться на шкалу времени в ленте, если частота небольшая.

В течение дня активность торгов, как правило ниже с 13 до 16 часов по МСК.

Сужение спреда «офферами». Если активный разбор «асков» сопровождается сужением спреда со стороны «бидов», по которым сделки проходят редко, это признак силы покупателей.

Еще лучше, если среди «бидов» начнут появляться крупные заявки. Если такое случается в момент пробоя уровня, можно считать это еще одним подтверждающим сигналом его истинности.

Тоже справедливо и для движений вниз.

Во время выхода важных новостей, активность очень высокая. Для неё характерен очень высокий спред и частые разнонаправленные сделки, особенно на инструментах с невысокой ликвидностью. В такие моменты ориентироваться на ленту и стакан в QUIK очень сложно. Просто нужно понимать, что рынок волатилен, риск высокий и исходя из этого корректировать свою торговлю.

Участники торгов

Прежде, чем искать более конкретные сигналы в стакане, стоит разобраться, чьи действия можно там увидеть. На рынке действует большое количество самых разнообразных участников, которых условно можно разделить на следующие категории:

Высокочастотные роботы (HFT)

Скорость исполнения сделок может составлять микросекунды, так что вряд ли удастся разглядеть их, используя обычный QUIK. Тем не менее, их сделки отображаются в ленте и могут нести полезную информацию. По сути, это те же торговые алгоритмы, но использующие существенное преимущество в скорости.

Скальперы

Скальперы торгуют на коротких движениях внутри дня, заключая большое количество сделок. Простейший скальпинг предполагает паразитирование на более крупных заявках и взятие прибыли на движениях, вызванных стоп-лоссами других игроков. Примеры популярных скальперских стратегий:

Сделки внутри спреда – скальпер выставляет лучший «бид» на покупку, а потом сразу выставляет лучший «аск» на продажу. При удачно подобранном моменте и достаточной ширине спреда удается сделать быструю сделку с небольшой прибылью, окупающей комиссию.

Сделки от крупного «оффера» – при появлении крупной заявки в стакане, часто её не могут удовлетворить сразу. Цена убегает от неё, движимая закрытием позиций и входящими в сделку скальперами, рассчитывающими заработать на этом отскоке.

Сделки на «разъедание» крупного «оффера» – когда поток сделок по «офферу» достаточно сильный, скальперы входят в сделку в надежде на то, что после удовлетворения «оффера» сработают стоп-лоссы заходивших на отскок и дадут краткосрочный импульс.


Маркетмейкеры и торговые алгоритмы

Имеются в виду не те «страшные маркетмейкеры», которые «кукловодят рынок» и которыми пугают на форумах сторонники теорий заговоров. Институт маркетмейкинга создан для поддержания ликвидности на рынке.

Эти участники торгов удерживают спред, чтобы он чересчур не расширялся, а также покупают, когда все продают и продают, когда все покупают. Их цель – стать для вас другой стороной сделки, когда ликвидности недостаточно.

Такая деятельность выгодна эмитенту и бирже, чтобы поддерживать ликвидность не самых популярных инструментов.

Для самого маркетмейкера такая торговля связана с определенными рисками, поэтому маркетмейкеры используют специальные торговые алгоритмы с выставлением двусторонних котировок, а биржа предоставляет льготные условия по комиссиям, позволяющие маркетмейкеру отбивать расходы и зарабатывать прибыль.

Как и для любого разработчика торгового алгоритма, маркетмейкеру важно, чтобы его суть оставалась недоступна широкому кругу трейдеров. Однако отдельные моменты можно разглядеть в стакане. В частности, можно обращать внимание на одинаковые «офферы».

Помимо маркетмейкеров на рынке действует большое количество других торговых алгоритмов, реализующих различные стратегии. Они могут провоцировать ложные пробои и другие обманные маневры на коротких временных промежутках, поэтому стоит проявлять бдительность.

Частные инвесторы и профессиональные трейдеры

Условно можно назвать их «толпой».

Участники торгов, действующие по своим стратегиям на различных временных интервалах, которые во время сильных движений могут поддаваться эмоциям и вести себя предсказуемо (чем профессиональнее участник, тем в меньшей степени это проявляется). Они являются «топливом» которое заставляет цену двигаться. Их активность и предпочтения можно оценить по частоте и объему сделок, переставлению «бидов» и «асков», расширению и сужению спреда.

Крупные игроки и инвестиционные фонды.

Самая интересная категория игроков. Имея большой объем денег, такие игроки могут существенно сместить баланс спроса и предложения.

Чем крупнее оперируемые игроком суммы – тем более существенное и долгосрочное влияние оказывают на рынок его действия.

Основная задача использования стакана и ленты – определение присутствия таких игроков, попытка понять их намерения и насколько им это удается. Такой навык еще называют чтением ленты.

Источник: https://aegor.info/articles-birzhevoy-stakan/

Айсберг ордера: что это и какие криптобиржи имеют такую функцию?

Айсберг-заявка

Доброго времени суток!

В предыдущей статье я писал о стакане заявок и способах его настройки в QUIK. Сегодня я немного расскажу об айсберг-заявках и о том, как их распознать в стакане.

Вообще, нюансов здесь достаточно много, расскажу о некоторых основных моментах, которые следует знать.

Статья основана на моем личном опыте и в ней я постараюсь изложить все максимально просто, использовав картинки из своей собственной торговли. Итак, поехали.

Понятие айсберг-заявка

В терминале Quik много различных фишек для торговли. Желательно знать все виды заявок, чтобы получить уверенность, что в своей торговле вы используете только то, что вам действительно нужно. Если вы не будете разбираться в тех же приказах и заявках на вход или выход из рынка, то как вы узнаете, что используете все возможности для заработка.

А ведь согласитесь, главная цель нашего пребывания на рынке-заработать и много заработать.
Поэтому в этой статье разберем, что такое айсберг-заявка в Квике. Название очень точно определяет суть самой функции. Трейдер может скрывать истинный объем своей позиции, как айсберг большую часть ледяной глыбы.

Ведь у айсберга видна только самая малая часть льдины, большая часть спрятана под водой.

Айсберг-заявка в Quik

Ордер айсберг-заявка-это приказ на покупку или продажу N количества лотов инструмента с условием, что это N количество не будет отображаться в стакане полностью, а заранее установленными частями.

Эта заявка обычным трейдерам с небольшими брокерскими счетами не нужна, так как крупные игроки ей шифруют огромнейшие объемы инструмента на покупку, либо продажу. Но обычный трейдер должен немного ориентироваться в этой заявке, чтобы понимать, где не стоит входить, так как стоит крупный игрок через айсберг-заявку на продажу и скорей всего, он продавит рынок.

И наоборот, не продавать, даже, если четкий сигнал на продажу. Ведь стоит айсберг-заявка на покупку. И рынок с большей долей вероятности начнет расти.

Плюсы и минусы

Начнём с преимуществ. Айсберг-заявка помогает участнику торгов набрать значительный объём лотов интересующего актива, не оказывая на рынок существенного влияния.

Перейдём к недостаткам. Подобные ордера востребованы лишь крупными биржевыми игроками. Для частных инвесторов они чаще всего бесполезны.

Кроме того, торговые алгоритмы давно научились отслеживать и выявлять айсберги. Следовательно, подобные ордера неспособны надёжно скрыть торговые операции крупных игроков.

Идентифицировать айсберг может любой трейдер. Главное, знать, на что нужно обращать внимание.

. В соответствии с публикуемой статистикой Московской Биржи в настоящее время примерно 10–12% сделок по купле-продаже акций осуществляется посредством айсберг-заявок.

Как выставить айсберг-заявку в Quik: первый способ

Айсберг-заявка выставляется только в акциях. На фьючерсах ее нельзя выставить.

Выбираем из текущей таблицы параметров нужный инструмент. И правой кнопкой мыши выбираем из всплывающего меню “Новая айсберг-заявка”. И выставляем нужное количество объема, а в правом нижнем углу выбираем тот объем, который будет показываться в стакане.

Выставление айсберг-заявки через текущую таблицу параметров

На каких рынках используются

Фондовая биржа может привлекать компании и брокеров для создания искусственной ликвидности в каких-то финансовых инструментах. В стакане выставляются заявки ниже и выше рыночной цены. Таким образом, по некоторым парам появляется торговый объём и желающие торговать.

Цена изменяется только в результате исполнения рыночных ордеров покупки/продажи. Тем самым постепенно исполняются все заявки в стакане, а цена движется то вверх, то вниз. Если на рынке больше быков, то рынок растёт, если медведей, то падает.

Таким образом проходит торговля на всех доступных финансовых инструментах, которые есть на фондовом рынке:

  • Акции
  • Облигации
  • ETF фонды
  • Валюты
  • Фьючерсы
  • Опционы
  • Товары

На криптовалютных биржах также можно найти такие же таблицы:

Есть здесь и возможность посмотреть текущее соотношение сил с помощью гистограммы:

Однако, если речь идет про рынок Форекса, то там нет возможности посмотреть информации о количестве текущих заявок и объёма проходимых сделок. Это международный рынок и Форекс-брокер не сможет при всём желании оперативно обновлять данные из сотен разных источников.

Примечание Текущие заявки еще называют английским словом «офферами» (offers)

Как обнаружить айсберг-заявку

На ликвидных инструментах это сделать сложней, котировки быстро меняются в стакане. Нужно очень внимательно следить за ключевыми уровнями на графике и количеством лотов в стакане.

Обычно крупные игроки выставляют круглую сумму 700, 800, 950 и т. п. Но могут и обычную невзрачную цифру поставить, например 573. Когда весь объем в стакане выбирается, снова и снова будет выскакивать эта цифра. А на графике цена никак не сможет подниматься выше какого-то уровня, или ниже при падении.

Совсем несложно даже новичку увидеть такие айсберг-заявки на акциях второго и ниже эшелонов. Цена инструмента будет стоять на месте, а в стакане, как только объем будет съедаться, на его месте будет появляться тот же объем.

Айсберг-заявка в размере 195 на неликвидной акции Бурзолото

Итог

На этом сегодняшнюю статью буду заканчивать. Сегодня мы немного поговорили об айсберг-заявках и о том, как их обнаружить. В следующей своей статье я расскажу о том, можно ли заработать на айсбергах.

Сразу хочу отметить, что при торговле от айсберг заявок нужно быть очень аккуратным, ее могут продавить и тогда может случиться сильный вынос. Заходить в позицию из расчета на съедении этой заявки тоже рискованно, так как объем там может быть очень крупный и мы можем прилично отскочить от этой цены.

В общем, мы еще обязательно вернемся к этой теме. сайта, чтоб не пропустить новые статьи. Всем профита!

Также, смотрите видео по данной теме с дополнительными примерами на графиках.

С уважением, Станислав Станишевский.

Хотите узнать больше? Курсы трейдинга.

Верификация аккаунта

В отличие от некоторых платформ, на OKEx процесс верификации для работы на бирже является обязательным для всех пользователей. Всего выделяют 3 уровня, для каждого из которых потребуются личные данные.

  • 1 уровень – требуется указание гражданства, Ф.И.О, а также документы, удостоверяющие личность.
  • 2 уровень – полная информация о личности с адресом прописки и прочими данными. Также потребуется загрузка сканов документов и сделанного с ними селфи. Помимо прочих документов придется подтвердить адрес проживания (выпиской по счетам, договором аренды и прочими указанными способами).
  • 3 уровень – полная верификация через службу поддержки биржи в онлайн-режиме.

Среднее время верификации 2-го уровня, согласно заявлениям службы поддержки, равно 72 часам, хотя на деле может продлиться значительно дольше. Это связано с загруженностью службы и большим количеством участников.

Каждый уровень повышает лимит разовой транзакции и дает ряд дополнительных преимуществ.

Безопасность

Безопасность биржи оценивается как высокая. За время существования площадки она не была подвергнута взлому. Тем не менее, вскоре после её создания (переноса технологии и базы с OKCoin), многие пользователи жаловались на пропажу средств на аккаунтах.

Служба поддержки дала официальный ответ, назвав причиной слабую безопасность (легкие пароли, отсутствие двухфакторной аутентификации и халатность пользователей). Вскоре скандал утих, хотя общая сумма потерь в $3 млн не была компенсирована.

Для безопасности биржа использует стандартные технологии:

  • пароль;
  • двухфакторная аутентификация;
  • seed-фраза;
  • привязка телефона.

История биржи

Официально биржа OKEx существует с 2020 года. Тем не менее, платформа была основана в 2014 году. Изначально она имела название OKCoin и имела представительство в Калифорнии.

Ресурс быстро обрел популярность и репутацию, пока в 2020 году компанией не было предпринято решение ввести фьючерсы BTC.

Из-за несоблюдения некоторых юридических формальностей властями было принято решение прикрыть торговлю фьючерсами OKEx (на тот момент OKCoin).

Руководители биржи предприняли радикальные меры и провели ребрендинг с переносом регистрации в Гонконг. Позднее, в 2020 году, биржа официально переместилась в офшорную зону (Мальта), что существенно расширило свободу действий и рамки биржи. С тех пор у площадки наблюдается стабильный рост, как в объемах торгов и функциональности, так и в вопросе репутации и надежности.

Комиссии за ввод и вывод

Какой-либо комиссии за ввод средств на бирже не существует. Комиссия при выводе устанавливается для каждой криптовалюты отдельно. Более того, размер комиссии может меняться, в зависимости от загруженности сети.

Средний размер комиссии для:

МонетаКомиссия за вывод
Bitcoin0.0004
Bitcoin Cash0.0001
Litecoin0.001
Ethereum0.003
Ethereum Classic0.001
Tether2
EOS0.1
True Chain2

Собственный токен биржи

Площадка имеет собственный токен. Для OKEx OKB – это серьезный шаг, который связан с запуском децентрализованной площадки на блокчейне OKChain. Официально токен был запущен 29 апреля 2019 года.

Токен OKB позволит в будущем оплачивать комиссию транзакций, рассчитываться им в приложениях (на базе OKChain), использовать для пресейла токенов и прочих целей.

В сеть официально вывели 300 млн токенов. Из числа оставшихся 700 млн под управлением OK Blockchain Foundation останутся 400 млн, которые будут разблокированы в 2022 году.

Торговый счет

Рассмотрим, как происходит пополнение и вывод средств с OKEx.

Пополнение баланса

После создания аккаунта и прохождения верификации (хотя бы 1 уровень), необходимо:

  1. Зайти в профиль аккаунта (в правом верхнем углу сайта), после чего выбрать опцию «Token Deposit».
  2. Выбирайте нужную криптовалюту в выпадающем списке или с помощью кнопок под ним.
  3. Копируйте адрес, который привязан к вашему профилю.
  4. Пересылайте средства на указанный кошелек.

Скорость пополнения будет зависеть от необходимого минимального количества подтверждений сети. Для некоторых криптовалют существуют лимиты для минимальной суммы пополнения.

А вот с тем, как пополнить счет OKEx в фиате, дела обстоят иначе. Официально биржа не поддерживает торговлю фиатными деньгами, но на площадке есть специальный раздел, где можно проводить обмен по принципу C2C (consumer-to-consumer). Система позволяет выполнять прямые продажи и покупки в фиате между пользователями. Кстати, такая же возможность есть на бирже Bibox.

Основным звеном системы являются токены, которые выступают «посредником» при передаче фиатных денег (Fiat to Token). Пополнение счета в фиате может осуществляться через Alipay, WeChat и банковские переводы. Список доступных валют достаточно большой, включая USD, EUR, RUR.

Вывод средств

Для вывода средств необходимо зайти в аккаунт, выбрав раздел «Token Withdraw».

После этого:

  1. Выберите счет, с которого выполняется вывод.
  2. Сформируйте транзакцию (введите адреса, коды безопасности и желаемую сумму).
  3. Выполните операцию.

Следует учесть, что на бирже существует минимальный лимит по сумме вывода:

КриптовалютаМинимальная сумма для вывода
Bitcoin0.01 BTC
Bitcoin Cash0.01 BCH
Litecoin0.1 LTC
Ethereum0.01 ETH
Tether10 USDT

Максимальный лимит по BTC составляет 300 единиц. В зависимости от оборота торгов за последние 30 дней эта сумма будет увеличиваться, но не более 1000 BTC (объем спотовой торговли при этом должен быть не менее 120 000 BTC).

В некоторых случаях проводится дополнительная проверка при выводе средств, в таком случае биржа может запросить дополнительное подтверждение через звонок или видеосвязь.

Источник: https://vtbmulticarta.ru/valyuty/ajsberg-zayavka.html

Что такое биржевой стакан | Финтолк

Айсберг-заявка

У трейдеров в ходу популярный термин «биржевой стакан». Занимательный инструмент из мира финансов, который помогает следить за спросом-предложением и тому подобным. Внимание, вопрос: можно ли разобраться в том, что такое биржевой стакан, без пяти стаканов чего-нибудь покрепче?

Что еще за стакан?

Если по-простому, биржевой стакан — это такая таблица, в которой содержится информация о заявках на покупку и продажу чего-либо. Заявки в таблице лимитные, содержат в себе цену и количество «товара». Это один из полезных инструментов для торговли.

Что продают и покупают через стакан?

Да почти что угодно: акции, облигации, валюту, товары и другие активы. Чаще всего, конечно, акции. Кстати, биржевой стакан еще называют «ордербук».

Что лимитируем?

Цену и объем товаров, которые хотите купить или продать.

Например, представьте, что вы торгуете глазированными сырками (хотя вряд ли кто-то станет торговать ими на бирже да еще и с ордербуком, но всё же).

Вася продает 100 глазированных сырков по 10 рублей за штуку, Коля — 200 сырков по 9 рублей за штуку, а Катя настолько любит сырки, что готова купить сразу 50 штук, но максимум за 8 рублей.

Как видим, торгуют лотами по 50, 100 и 200 штук. Стоимость покупки и стоимость продажи сырков тоже заданы с точностью до рубля. Вот что значит лимитировать.

Так выглядел бы биржевой стакан для глазированных сырков

А при чем тут стакан?

Если мы занесем в таблицу всю информацию по глазированным сыркам из примера выше, мы как бы заполним таблицу информацией о текущем спросе и предложении. То есть мы сможем оценить действующие торги по сыркам. Биржевой стакан — это инструмент технического анализа. Для «трейдеров-фундаменталистов» он не представляет интереса, так что Уоррен Баффет, скорее всего, его не использует.

Зачем нужен ордербук?

Он нужен, чтобы вычислить наиболее ликвидные ценовые уровни. Если вы дешево закупились акциями и планируете в скором времени их выгодно продать, тогда обратитесь к таблице-ордербуку. С помощью этого стакана вы увидите, по каким ценам в конкретный момент продают и покупают ваши акции. С такой информацией будет проще подгадать нужный момент.

Насколько стакан эффективен?

Тут все зависит, во-первых, от ваших знаний и опыта торговли, а во-вторых от умелого комбинирования разных инструментов трейдинга (в том числе биржевого стакана).

Сам по себе ордербук не предоставляет абсолютно точных данных о количестве заявок.

Да и вообще — трейдинг очень динамичен, и существует множество стратегий, которые выходят за рамки так называемых бидов, асков, офферов, спрэдов.

Что еще за аски, биды и спрэды?

Как известно, трейдинг в России — дело относительно новое. До 1990-х годов спекулянтами называли фарцовщиков, продававших импортные джинсы на улице, но никак не биржевых гуру. В США же спекулятивный трейдинг развивался бурными темпами еще в начале ХХ века. Многие понятия и почти вся терминология родом как раз оттуда.

Биржевой стакан есть совокупность заявок на покупку и продажу. Так вот, вся совокупность заявок называется офферами (от англ. offer — предлагать). Все заявки, выставленные теми, кто хочет продать товар, называются асками (ask — просить). Правда, часто офферами и асками называют одни и те же заявки — на продажу.

Заявки, выставленные на покупку, называются бидами (а bid — это быть готовым купить по определенной цене). Наконец, спрэдом называют разницу между лучшей ценой спроса и лучшей ценой предложения.

Пример

Биржевой стакан

Если вам вдруг показалось, что все это очень сложно, то мы решительно против! По сути, мы сталкиваемся с асками, бидами и спрэдами в повседневной жизни гораздо чаще, чем можем себе представить.

Например, мы хотим снять дешевую квартиру на месяц. Находим удачный вариант за 10 000 рублей и приезжаем посмотреть. Но на месте мы видим, какой человек нам хочет сдать квартиру и какое состояние у этой квартиры. Мы не удовлетворены и пытаемся скинуть цену до 7 500 (начинаем торговаться).

В итоге сходимся на цене 8 500 рублей. Вот и получается, что 10 000 рублей — это аск (цена, которую просил арендодатель). 7 500 рублей — это бид (сколько мы готовы были отдать за месячную аренду).

А спрэд был равен 2 500 рублей (разница между 10 000 и 7 500).

А чего в биржевом стакане нет?

В стакан не наливают некоторые виды заявок, а именно: условные, айсберг-заявки и рыночные заявки.

Суть условных заявок заключена в самом названии, то есть они исполнятся только при достижении какого-либо условия.

Айсберг-заявка — это вид лимитной заявки, при которой мы сразу оговариваем объем заявки, но этот объем делится на видимый в стакане и невидимый.

Рыночные заявки — заявки купли-продажи на рынке по лучшей имеющейся цене. Выходит, что в стакане нет уймы информации. За это, кстати, многие относятся к инструменту скептически.

Виды ордербука

Кстати, книга заявок бывает двух видов:

  • Обычный стакан — в нем содержатся все видимые заявки на продажу и покупку.
  • Разреженный стакан — используется для большей наглядности. В нем благодаря индикаторам сразу видна разница между лучшими ценами покупки и продажи.

Стандартная глубина стакана в любом программном обеспечении 20 на 20.

Биржевые стаканы. Обычный (слева) и разреженный (справа).

Денис Музычкин, заместитель председателя правления Эс-Би-Ай Банка:

— Биржевой стакан позволяет инвестору увидеть глубину спроса и предложения в финансовом инструменте во время биржевых торгов.

Один из минусов биржевого стакана в том, что вы не всегда можете достоверно понять, какой объем инвесторы реально готовы купить или продать.

Участник торгов может выставить айсберг-заявку, ее видимая часть попадет в биржевой стакан, а о существовании подводной части вы узнаете после того, как совершите сделку с видимой частью.

Источник: https://fintolk.pro/birzhevoj-stakan-nalivaem-i-razbiraemsja-v-instrumentah-dlja-trejdinga/

Все термины
Добавить комментарий

;-) :| :x :twisted: :smile: :shock: :sad: :roll: :razz: :oops: :o :mrgreen: :lol: :idea: :grin: :evil: :cry: :cool: :arrow: :???: :?: :!: